Με τα νέα κρατικά ομόλογα να είναι διαπραγματεύσιμα με discount της τάξης του 77% - 83%, οι τράπεζες υποχρεώνονται να εγγράψουν ζημία από τα ελληνικά κρατικά ομόλογα που θα υπερβαίνει το 75% της καθαρής παρούσας αξίας των παλαιών ομολόγων.
Το μήνυμα που στέλνεται είναι ότι η λογιστική ζημία πρέπει να προσεγγίζει την οικονομική, δηλαδή την απώλεια σε επίπεδο καθαρής παρούσας αξίας. Αυτό πρακτικά μεταφράζεται σε εγγραφή ζημίας που θα είναι υψηλότερη του 75%.
Αν οι παραπάνω έγκυρες πληροφορίες ισχύουν, τότε ο λογαριασμός σε επίπεδο ζημίας προ φόρων αυξάνει και θα είναι υψηλότερος των 37,3 δισ. ευρώ. Πηγές κάνουν λόγο για εύρος 37,8 - 39,8 δισ. ευρώ, με δεδομένο ότι οι ελληνικές τράπεζες συμμετείχαν στο PSI με κρατικά ομόλογα και δάνεια προς ΟΣΕ, ΟΑΣΑ και ΕΑΣ ύψους 49,8 δισ. ευρώ.
Η ζημία μετά φόρων θα είναι όμως έως και 20% χαμηλότερη λόγω της τροποποίησης της αναβαλλόμενης φορολογίας, η οποία έχει ήδη ψηφιστεί και παρέχει στις τράπεζες τη δυνατότητα να συμψηφίζουν μέρος της ζημίας από το PSI+ με κέρδη της επόμενης 20ετίας (μέσος όρος διάρκειας των ομολόγων που έλαβαν ως αντάλλαγμα).
Η άνοδος της ζημίας σε επίπεδα καθαρής παρούσας αξίας πάνω από το 75% θα αιφνιδιάσει την αγορά. Όπως προκύπτει από τις εκθέσεις χρηματιστηριακών, εν αναμονή της δημοσίευσης αποτελεσμάτων, το σύνολο σχεδόν των εγχώριων και ξένων αναλυτών έχει υπολογίσει την απομείωση των κρατικών ομολόγων και των δανείων προς ΟΣΕ, ΟΑΣΑ και ΕΑΣ στο 75%.
Πυρετός διαβουλεύσεων για ΑΤΕ και Τ.Τ.
Εν τω μεταξύ, σε εξέλιξη είναι πυρετός διαβουλεύσεων για το τι θα συμβεί με την ΑΤΕ και το Ταχυδρομικό Ταμιευτήριο. Οι δύο κρατικές τράπεζες θα πρέπει σήμερα να δημοσιεύσουν αποτελέσματα, την ώρα όπου δεν έχει ακόμη διευκρινιστεί, όπως όλα δείχνουν, αν θα τύχουν της παροχής βεβαίωσης από το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας ή όχι.
Σύμφωνα με πληροφορίες, η παροχή βεβαίωσης από το Τ.Χ.Σ. παραμένει προς το παρόν μπλοκαρισμένη και αν δεν αλλάξει κάτι θα πρέπει το Δημόσιο ως βασικός μέτοχος να εγγυηθεί ότι θα καλύψει τα κεφάλαια των δύο τραπεζών.
Η εμπλοκή για τις δύο τράπεζες είναι, σύμφωνα με κυβερνητικές πηγές, και ο λόγος της καθυστέρησης αναχώρησης του υπουργού Οικονομικών Φ. Σαχινίδη για την εαρινή σύνοδο του ΔΝΤ. Εντός της ημέρας αναμένεται συνάντηση του υπουργού Οικονομικών με τον πρωθυπουργό, όπου μεταξύ άλλων θα συζητηθεί και το φλέγον θέμα της ΑΤΕ, για την οποία το Δημόσιο έχει προσλάβει ως σύμβουλο μεγάλη ξένη εταιρία.
Μόνο στις βιώσιμες τράπεζες η παροχή εγγύησης από το Τ.Χ.Σ.
Εν τω μεταξύ, σήμερα δημοσιεύτηκε στο φύλλο της Εφημερίδας της Κυβερνήσεως η πράξη νομοθετικού περιεχομένου με την οποία παρέχεται η δυνατότητα στο Τ.Χ.Σ. να παράσχει βεβαίωση ή και να προκαταβάλει κεφάλαια στις τράπεζες.
Η βεβαίωση χορηγείται μόνο σε όσες κριθούν βιώσιμες από την Τράπεζα της Ελλάδος. Σύμφωνα με πληροφορίες, μέχρι σήμερα το πρωί δεν είχαν εξασφαλίσει όλες την παραπάνω βεβαίωση.
Το Ταμείο, μετά από απόφαση της Τράπεζας της Ελλάδος, χορηγεί σε τράπεζα, που έχει κριθεί βιώσιμη από την ΤτΕ και έχει υποβάλει αίτημα κεφαλαιακής ενίσχυσης βεβαίωση με την οποία δεσμεύεται ότι θα συμμετάσχει στην αύξηση του μετοχικού κεφαλαίου της για το ποσό που προσδιορίζεται από την Τράπεζα της Ελλάδος.
Το ταμείο χορηγεί τη βεβαίωση εφόσον:
α) Το επιχειρησιακό σχέδιο του πιστωτικού ιδρύματος έχει αξιολογηθεί από την Τράπεζα της Ελλάδος ως βιώσιμο και αξιόπιστο.
β) Έχει εγκριθεί από την Τράπεζα της Ελλάδος το ως άνω αίτημα, το οποίο έχει γνωστοποιηθεί και στην Ευρωπαϊκή Επιτροπή.
γ) η Τράπεζα της Ελλάδος κρίνει τη χορήγηση της βεβαίωσης αναγκαία προκειμένου αφενός το πιστωτικό ίδρυμα να συνεχίσει απρόσκοπτα τη λειτουργία του (going concern) και να πληροί τις απαιτήσεις κεφαλαιακής επάρκειας σύμφωνα με τις αποφάσεις της Τράπεζας της Ελλάδος και αφετέρου για τη διατήρηση της σταθερότητας του ελληνικού τραπεζικού συστήματος.
Δύο εκπρόσωποι του ταμείου στο Δ.Σ. της τράπεζας
Εάν το ταμείο χορηγήσει τη βεβαίωση μέχρι την ολοκλήρωση της αύξησης του μετοχικού κεφαλαίου της τράπεζας ορίζει έως δύο εκπροσώπους του στο διοικητικό συμβούλιό της, οι οποίοι έχουν όλες τις εξουσίες που ορίζονται στην παράγραφο 3 του άρθρου 10 και εισηγούνται στο διοικητικό συμβούλιο τα αναγκαία μέτρα για τη διασφάλιση των συμφερόντων του ταμείου και επιβλέπουν τη λήψη τους.
Ταυτόχρονα, το Τ.Χ.Σ. μπορεί να ζητά από την τράπεζα κάθε στοιχείο και πληροφορία που θεωρεί απαραίτητα για την εκπλήρωση του σκοπού του, να διενεργεί ειδικούς ελέγχους (due diligence) και γενικά να ασκεί τα δικαιώματά του, κατ’ εφαρμογήν του άρθρου 11.
(Πηγή: euro2day)
